China Yangtze Power completó adquisición de eléctrica peruana Luz Del Sur

Este comunicado de China Three Gorges y China Yangtze Power se publicó usando un sistema automático de traducción.

El 24 de abril de 2020, China Yangtze Power Co., Ltd ("CYPC"), una subsidiaria de China Three Gorges Corporation ("CTG"), anunció que había completado con éxito la adquisición de una participación del 83,6% en Luz Del Sur (" LDS ") por el precio de compra base de US $ 3.59 mil millones de acuerdo con el Acuerdo de Compra de Acciones anunciado el 30 de septiembre de 2019.

LDS es la compañía eléctrica más grande del Perú. Se dedica a la distribución y venta de energía en Lima, Perú. LDS posee una participación de mercado del 29% en Perú, por lo que es el distribuidor de energía No.1 en el país. Además del negocio de distribución de energía, LDS también posee un activo operativo de generación hidroeléctrica de 100MW, con otros activos hidroeléctricos de alta calidad de 740MW en la tubería. LDS recibe un retorno regulatorio para el negocio de distribución establecido por el gobierno. Sus activos y rendimientos están denominados en dólares estadounidenses. La Compañía posee el derecho de concesión permanente en el área más desarrollada económicamente de Lima. Todos estos factores respaldan el rendimiento estable y el fuerte potencial de crecimiento para SUD, convirtiendo a la Compañía en la empresa de servicios públicos más importante e influyente en Perú.

Esta transacción representa la mayor adquisición de activos de distribución de energía en el extranjero por parte de una empresa china y es una de las transacciones de fusiones y adquisiciones más destacadas a nivel mundial en los últimos años. A pesar del impacto del brote de Covid-19, las partes relevantes en China, Estados Unidos y Perú se coordinaron sin problemas para obtener las aprobaciones regulatorias requeridas y completar la transacción de manera expedita. La ceremonia de clausura de la transacción se realizó a través de videoconferencia en múltiples ubicaciones. La finalización exitosa de esta transacción, en el contexto de la actual crisis del mercado, contribuirá a la recuperación económica mundial, restablecerá la confianza del mercado y enviará una señal positiva al mercado de capitales global. Además, la transacción promoverá aún más la distribución de energía y el desarrollo de energía limpia en Perú, respaldará el crecimiento económico, el empleo, los ingresos fiscales y el avance tecnológico de Perú, así como atraerá inversiones extranjeras adicionales a Perú.

Perú está solicitando la membresía a la Organización para la Cooperación y el Desarrollo Económico ("OCDE"). Reconocido por su riesgo país relativamente bajo, Perú es uno de los mejores lugares para invertir en América del Sur. Durante la visita de Estado del presidente Xi Jinping a Perú en noviembre de 2016, los dos países firmaron el <Memorando del Mecanismo para el Desarrollo y la Colaboración del Sector Energético>, y CTG y el Ministerio de Energía y Minas del Perú firmaron el <Acuerdo de Cooperación Adicional sobre energías renovables>. Posteriormente, CTG inició una serie de inversiones en Perú, incluida la construcción de la planta hidroeléctrica San Gabán III en 2016 y la adquisición de la planta de Chaglla por US $ 1,41 mil millones en 2018. Además, la exitosa adquisición de la participación del 83,64% en LDS por parte de CYPC, China La mayor transacción de fusiones y adquisiciones salientes anunciada desde 2019 y la primera inversión material en el sector de servicios públicos peruano, es importante para promover las inversiones chinas en Perú y fomentar lazos económicos y comerciales más fuertes entre las dos naciones. Como resultado, esta transacción ha sido altamente respaldada por los gobiernos chino y peruano.

Como la compañía de energía hidroeléctrica más grande del mundo, CYPC mantiene una posición financiera sólida y un flujo de caja sólido. Con su calificación crediticia a nivel soberano, CYPC disfruta de bajos costos de financiamiento y fuertes capacidades de inversión y financiamiento tanto en China como en el extranjero. La adquisición de LDS es la primera adquisición de CYPC de activos de distribución de energía en un mercado extranjero establecido, un movimiento que es consistente con sus prudentes estrategias de adquisición e inversión. Esta transacción es un hito clave en la ampliación activa de la cadena industrial de CYPC, así como en el logro de un desarrollo sostenible y de alta calidad mediante el apalancamiento en los mercados y recursos nacionales e internacionales. La transacción también se hace eco de la reforma estructural de China del sector eléctrico. A través de esta adquisición, CYPC acelerará su desarrollo de la capacidad de distribución central y establecerá progresivamente sinergias en la generación, distribución y ventas de energía. Esto representa una gran expansión de la huella internacional de CYPC y un paso importante para que CYPC se convierta en un campeón mundial.