GeoPark anuncia acuerdo para adquirir activos E&P de Repsol en Colombia

Comunicado de GeoPark

GeoPark Limited (“GeoPark” o la “Compañía”) (NYSE: GPRK), compañía independiente líder con más de 20 años de operaciones exitosas en Latinoamérica, anunció hoy que la Compañía ha firmado Acuerdos de Compraventa (SPAs) con Repsol Exploración S.A. y Repsol E&P S.A.R.L (colectivamente, “Repsol”) para adquirir activos de exploración y producción de petróleo y gas de Repsol en Colombia.

Esta adquisición potencial incorporaría activos de alta calidad ubicados en la prolífica cuenca de los Llanos, una de las regiones petroleras más productivas de Colombia en donde GeoPark ya tiene un exitoso historial de encontrar petróleo y es un operador bien posicionado tanto en la superficie como en el subsuelo. Los acuerdos incluyen la adquisición del 100% de Repsol Colombia O&G Limited, dueño de un 45% de participación no operada en el bloque CPO-9 en el departamento del Meta (operado por Ecopetrol con un 55% de participación), y el 25% de participación de Repsol en SierraCol Energy Arauca LLC (“Llanos Norte”) en el departamento de Arauca. Sumados, estos activos produjeron aproximadamente 16.000 boepd netos[1] para Repsol a septiembre de 2024.

Esta adquisición encaja firmemente en la estrategia de crecimiento de GeoPark – “North Star” – de asegurar acceso de valor acumulativo a grandes activos con ventajas competitivas, en grandes yacimientos y cuencas probadas, para construir y entregar un portafolio de petróleo y gas altamente rentable, confiable y sostenible en toda América Latina. El portafolio de Repsol en Colombia proporcionaría producción, reservas y flujo de caja inmediatos y a largo plazo, con baja intensidad de inversión de capital, un significativo potencial de crecimiento de bajo riesgo y upside exploratorio. Esta oportunidad también complementa estratégicamente la reciente entrada de GeoPark en la formación Vaca Muerta en Argentina, permitiendo una robusta diversificación de riesgo de activos, yacimientos y países a lo largo de la próxima década.

El monto para la potencial adquisición en su totalidad es aproximadamente USD 530 millones, financiado a través de una combinación de recursos en efectivo y deuda, incluyendo deuda amortizable sin recurso de hasta USD 345 millones, liderada y organizada por Macquarie Bank Limited, lo que confirma la seguridad y el fuerte perfil de generación de caja de los activos. La deuda amortizable está acompañada por una robusta estrategia de coberturas que garantiza el servicio de la deuda y da protección contra la caída de precios

La transacción está sujeta al cumplimiento de ciertas condiciones previas y aprobaciones regulatorias habituales, incluyendo la renuncia o no ejecución de los derechos de preferencia por parte de los socios actuales de Repsol. Por lo tanto, no se puede dar ninguna garantía sobre el alcance final de la transacción y/o que esta se lleve a cabo finalmente. Debido a los términos de confidencialidad del acuerdo, GeoPark no puede proporcionar más información al mercado sobre esta adquisición hasta que la transacción se cierre efectivamente o se cancele, según sea el caso.