Cómo y dónde están invirtiendo las telecos de Colombia

Si bien las estrategias y prioridades de inversión varían entre las empresas de telecomunicaciones de Colombia, estas invirtieron en conjunto 6,8 billones de pesos (US$1.430 millones) el año pasado, 18,3% más que el anterior.

Las cifras se publicaron en el informe de inversiones de 2021, recién difundido por el regulador sectorial CRC.

Claro dio cuenta de casi la mitad de toda la inversión en telecomunicaciones el año pasado, seguida de Tigo (17,8%), Telefónica (11,1%) y WOM (10,4%), esta última con el doble de la proporción de gasto total respecto de 2020.

La cifra volvería a expandirse en dos dígitos este año y en 2023.

CLARO

El principal operador de telecomunicaciones de Colombia, Claro de América Móvil, anunció en junio inversiones por US$200 millones que se dirigirían a soluciones digitales para el segmento B2B, la conexión de 20 localidades con fibra óptica y una asociación de datacenter/nube con Oracle.

Del total, US$150 millones se destinarían a la cartera de soluciones digitales y US$25 millones a la expansión de fibra óptica. Otros US$25 millones se asignarían a renovación de infraestructura del centro de datos Triara, que albergará los servicios de nube de Oracle. El acuerdo también incluye la migración de más de 100 servidores locales para procesos críticos como facturación desde la infraestructura de nube de Claro a la de Oracle.

Claro Colombia anunció este mes la extensión de su red de fibra al hogar (FTTH) a las localidades de Pitalito, Aguachica y Gachancipa, ubicadas en los departamentos de Huila, Cesar y Cundinamarca. El despliegue abarcará unas 24.000 viviendas y comercios en Pitalito, 11.000 en Aguachica y 4.300 en Gachancipa.

Colombia es la tercera mayor operación de América Móvil después de Brasil y México, con 36,8 millones de suscriptores móviles al cierre de septiembre, 7,2% más en la comparación interanual, y 9,18 millones de suscriptores de línea fija, 4,5% más.

La operación colombiana reportó en el tercer trimestre el mayor crecimiento de ingresos por servicios móviles en cinco trimestres, expansión de 3%, según América Móvil.

También sumó 29.000 suscriptores de televisión de pago, 60.000 líneas fijas y 20.000 conexiones de banda ancha.

TELEFÓNICA

Telefónica se enfocará en el despliegue de banda ancha por fibra, principalmente a través de su socio inversionista, el fondo estadounidense KKR, con el que opera la red de fibra neutral On Net.

A través de KKR, la filial local Coltel de Telefónica está desplegando fibra a un ritmo de alrededor de 130.000 hogares mensuales, dijo este mes a BNamericas José Juan Haro, director de asuntos públicos y negocios mayoristas de Telefónica Hispam.

Según Haro, dado el tamaño del país, el plan “es algo más ambicioso” que en Chile, donde la teleco y KKR operan en partes iguales la empresa mixta de fibra On Net.

On Net Fibra Colombia inició operaciones en enero con 1,2 millones de hogares pasados, heredados por Telefónica.

La meta inicial era crecer a un ritmo de alrededor de 1,1 millones de viviendas por año para llegar a 2,3 millones en 2022 y a 4,3 millones en 2024 con cobertura de 90 localidades, como dijo a BNamericas en abril su presidenta ejecutiva, Ximena Mora Méndez.

Mora añadió que On Net espera invertir en Colombia unos 850.000 millones de pesos en despliegue de infraestructura.

Fitch Ratings estima que Telefónica Colombia migrará su actual base de clientes desde cobre a fibra dentro de tres o cuatro años. La agencia espera también una relación de gasto de capital-ingresos de 10-13%, que incluye pago de renovaciones de espectro en el período.

“Coltel ha demostrado un desempeño operativo relativamente estable en los últimos tres años. Los ingresos y suscriptores crecieron sostenidamente en el segmento fijo y móvil, lo que ayudó a compensar un debilitamiento de la rentabilidad por la reducción continua del ingreso promedio por usuario móvil (ARPU) y los mayores costos y gastos directos de operaciones”, indicó Fitch Ratings en un informe la semana pasada.

La agencia proyecta que la deuda neta de Coltel será de 3,3 billones de pesos al cierre de 2022, más o menos alineada con la deuda que mantenía la empresa a fines de 2019.

En telefonía móvil, el mercado debiera continuar bajo una significativa presión de precios, ya que WOM está intentando convertirse en el actor dominante y los operadores establecidos están aumentando o manteniendo sus promociones o, en algunos casos, recortando los precios mientras parte de los clientes migran a planes más baratos.

Coltel es el segundo operador móvil de Colombia, por detrás de Claro Colombia, y el tercero en internet de banda ancha.

Fitch proyecta que los ingresos totales crecerán a 7,2 billones de pesos en 2024, muy por sobre los 5,8 billones de 2021.

TIGO

Millicom, grupo de telecomunicaciones con sede en Luxemburgo que opera bajo la marca Tigo en Latinoamérica, está invirtiendo, entre otras áreas, en una red de fibra terrestre entre Colombia y Brasil que pasará por Chile, Argentina, Bolivia y Paraguay.

“[Este año] terminaremos nuestro proyecto de conectividad de fibra desde Bolivia a Paraguay. Como resultado, la nuestra será la única conexión de fibra entre los dos océanos a través de las actuales rutas terrestres”, dijo a los inversionistas el presidente ejecutivo de Millicom, Mauricio Ramos, en una teleconferencia sobre los resultados del tercer trimestre.

Tigo es el segundo mayor proveedor de internet de banda ancha, TV de pago y telefonía fija de Colombia, y el tercer mayor proveedor de servicios móviles por suscriptores.

Tigo Colombia anunció en julio que ingresaría al mercado de banda ancha fija de Bogotá utilizando fibra óptica desplegada por Ufinet y ETB.

El acuerdo para Bogotá es clave, ya que representa un aumento de más de 20% en la cobertura de servicios residenciales y además reforzaría su presencia en la ciudad más grande del país.

La red de Ufinet en Bogotá llegaría a 320.000 hogares este año. En tanto, ETB tiene cerca de 1,5 millones de viviendas pasadas con fibra que se sumarán a la oferta de Tigo.

Fitch proyecta que entre 100.000 y 160.000 viviendas pasadas se sumarán cada año a la cartera de Tigo hasta 2024.

En telefonía móvil, Tigo Colombia completó recientemente la desconexión de su red 2G, lo que convirtió al operador en el primero de Sudamérica en hacerlo. El espectro fue reaprovechado para redes 4G.

“La prioridad de Tigo, trabajando en conjunto con el gobierno, es cerrar la brecha digital. Lo que haremos con el nuevo gobierno es enfocarnos en 4G”, dijo en noviembre el presidente de Tigo Colombia, Marcelo Cataldo, en un evento en Bogotá.

En la ocasión, se quejó por los elevados costos del espectro.

En los últimos siete años Tigo ha invertido US$7.000 millones en 4G y desembolsará otros US$3.000 millones según lo acordado en la última subasta de espectro, celebrada en 2019.

Colombia realizará una subasta de 5G el próximo año, por lo que el tema de los precios será crucial para las telecos. Además, en 2023 las empresas de telecomunicaciones locales renovarían sus licencias de espectro vigentes.

La compañía invertirá 1,1 billones de pesos cada año, aproximadamente el 21% de sus ingresos, y en 2023 la cifra sería relativamente más alta debido a las renovaciones de espectro.

En el tercer trimestre, el gasto de capital consolidado del grupo ascendió a US$298 millones, por sobre los US$253 millones del 3T21. El gasto de capital hasta septiembre se ubicó en US$868 millones y superó los US$548 millones de igual período del año pasado.

WOM

Como la más nueva de las telecos en el país tras su lanzamiento en abril de 2021, WOM apunta a alcanzar una participación de mercado de 25% en cinco años.

A septiembre, la empresa tenía alrededor de 3,4% del mercado (unos 2,67 millones de accesos), con lo que empataba con el operador virtual Virgin Mobile, según los datos más recientes del regulador CRC.

WOM se había comprometido a invertir US$1.000 millones durante cuatro años, pero desde el lanzamiento de sus operaciones ya ha desembolsado sobre US$800 millones.

En agosto pasado, la compañía obtuvo el visto bueno total del regulador antimonopolio Superintendencia de Sociedades para la fusión por absorción de Avantel. Con ello, Avantel dejó de existir oficialmente.

Uno de los focos de la compañía es consolidar ambos negocios en una sola red, además del parque de antenas, los procesos administrativos, la operación y gestión de redes y las bandas de espectro.

WOM también se muestra interesada en la subasta de 5G, aunque sus ejecutivos indicaron que aún hay importantes bandas de espectro 4G disponibles para licitación.