Las empresas de China y Japón que invierten en activos mineros de Chile y Argentina

Mineras asiáticas están intensificando sus inversiones en proyectos en América Latina. Hay empresas chinas particularmente interesadas en Argentina y japonesas ansiosas por adquirir activos en Chile.

La creciente influencia de China en Argentina está en línea con la expansión de su papel comercial en la región. Entre 2018 y 2019, el comercio del gigante asiático con América Latina creció 19% a más de US$307.000mn, informó la empresa de conocimiento del mercado global Fitch Solutions.

"La región latinoamericana captará la atención de la inversión china en el transcurso de 2020", predijo la empresa este año.

Según la base de proyectos de BNamericas, China tiene presencia en la industria minera argentina a través de Ganfeng Lithium, Hanaq Argentina, Shandong Gold, Metallurgical Corporation of China y Nextview New Energy Lion Hong Kong y su filial Tibet Summit Resources.

ACUERDOS DE EMPRESAS CHINAS EN ARGENTINA

Ganfeng Lithium

El año pasado, Ganfeng Lithium cerró un acuerdo con Lithium Americas, con sede en Vancouver, para pagar US$160mn por una participación de 50% en el proyecto de litio Caucharí-Olaroz (en la foto), actualmente en construcción en la provincia de Jujuy, en el norte de Argentina.

La semana pasada Ganfeng y Lithium Americas sellaron un acuerdo definitivo en virtud del cual la primera pagará US$16mn para aumentar su cuota en 1% a 51% y proporcionará US$40mn en efectivo como préstamo sin intereses reembolsable en 2029. La compañía también acordó un cronograma de financiamiento para 2020 que incluye una inversión de hasta US$400mn.

"La transacción refuerza nuestra estrategia de instalar una operación de litio de bajo costo en Argentina", dijo el presidente ejecutivo de Lithium Americas, Jon Evans, en un comunicado.

“Fue un acuerdo que benefició a ambas partes. Lithium Americas tiene ahora US$40mn más en su balance y el proyecto cuenta con US$16mn más en inversiones", dijo el asesor sobre litio Joe Lowry después del anuncio.

Ambas compañías seguirán tomando las decisiones sobre la inversión en Caucharí-Olaroz. La fase de construcción culminará para fines de año y la producción comenzaría a principios de 2021.

La compañía china también avanza con trabajos de exploración en el proyecto de litio Mariana, en la provincia de Salta.

Hanaq Argentina

La semana pasada, la londinense ECR Minerals vendió su filial argentina Ochre Mining a la empresa china Hanaq Argentina, que se especializa principalmente en litio.

Ochre controla el proyecto de oro SLM en la provincia de La Rioja. La propiedad alberga algunos prospectos auríferos que se han explotado a pequeña escala. El acuerdo implica una regalía por retorno neto de fundición de hasta 2% hasta un tope de de US$2,7mn para ECR sobre la producción futura de SLM.

"Creemos que Hanaq tiene las capacidades operacionales y el acceso a capital de inversión chino necesario para poner en producción el proyecto SLM", dijo el presidente ejecutivo de ECR, Craig Brown, en un comunicado.

Hanaq tiene otros cuatro proyectos de litio en Argentina. El año pasado evaluó otros tres bloques de propiedades que podrían contener uranio en la provincia de Chubut.

Sierra Grande

El año pasado Metallurgical Corporation of China intentó reactivar el depósito de mineral de hierro Sierra Grande, en la provincia de Río Negro, y el proyecto de cobre Campana Mahuida, en la provincia de Neuquén. Las actividades de Sierra Grande se suspendieron en 2016 debido a los bajos precios del mineral de hierro, mientras que Campana Mahuida se detuvo en 2009 debido a problemas con la comunidad.

Veladero

En 2017 Shandong Gold pagó US$960mn a Barrick Gold por un 50% del depósito de oro y plata Veladero, en la provincia de San Juan, y el año pasado el presidente ejecutivo de Barrick, Mark Bristow, declaró que invertirían US$34mn en el proyecto en 2020 con el fin de extender la vida útil de la mina hasta 2027, ya que el trabajo de exploración había confirmado las posibilidades de aumentar los recursos minerales.

ACUERDOS DE EMPRESAS JAPONESAS EN CHILE

Para conseguir más concentrados para sus fundiciones, la japonesa Mitsubishi Materials materializó un contrato de US$286mn la semana pasada para comprar un 30% de la mina de cobre Mantoverde, en la norteña región chilena de Atacama. La adquisición también comprende el proyecto Desarrollo Mantoverde, que implica la construcción de una concentradora de 34.000t/d de cobre para procesar mineral del depósito de sulfuro en la mina Mantoverde.

Según el acuerdo, Mitsubishi realizará una suscripción de capital de US$263mn en Mantoverde y un pago en efectivo de US$20mn una vez que se logren ciertos hitos. La transacción quedaría cerrada a fines de 2020, siempre y cuando se concrete un paquete de financiamiento para el proyecto.

El año pasado la empresa japonesa Sumitomo adquirió el 30% de la cuprífera Quebrada Blanca, de la firma con sede en Vancouver Teck, por US$1.300mn. La fase 2 de Quebrada Blanca podría entrar en producción para el segundo semestre de 2021.

También en 2019, un consorcio liderado por la japonesa Marubeni obtuvo un contrato de US$1.000mn por una planta de desalinización para suministrar agua dulce a la cuprífera estatal Codelco. La licitación fue descartada porque el proyecto será reformulado, pero Marubeni podrá participar en el nuevo proceso.

La compañía de capital privado Minería Activa fue elegida por Mitsui para invertir en cobre. En marzo pasado, las dos compañías acordaron una inversión de US$10mn en el proyecto Pampa Camarones, en la Región de Arica y Parinacota, luego de enfrentar un proceso de bancarrota en 2016.

La producción anual de Pampa Camarones promedia 8.000t de cátodos de cobre. Mitsui no controlará la operación, pero supervisará la venta de cátodos de cobre.